12月10日晚間，中利集團（002309）披露非公開發行股票預案稱，公司擬發行數量不超過1.74億股，募集資金總額不超過16.79億元，募集資金扣除發行費用后，其中11.79億元將用于收購中利電子49.14%股權，5億元用于補充流動資金。

    值得注意的是，本次非公開發行的定價基準日為本次非公開發行的發行期首日，發行價格不低于定價基準日前20個交易日公司股票交易均價的90%。若公司股票在關于本次非公開發行的董事會決議公告日至發行日期間發生除權、除息的，本次發行的股票數量將作相應調整。

    據了解，中利電子成立于2009年。2013年9月，中利集團對中利電子增資，增資后持有中利電子21%的股權，公司由此進入特種通訊設備領域。中利電子采用與科研院所合作開發和定制受托生產的方式，成為國內自組織無線專網通訊設備首批供貨單位。隨后，中利電子特種通訊設備業務開始向應急搶險、事故預警等多個應用領域延伸。

    記者注意到，中利電子擁有行業中具有豐富經驗的研發、生產技術、銷售及管理團隊，憑借其雄厚的研發實力以及客戶資源優勢，持續擴大業務的規模，其以智能自組網設備為核心的特種通訊設備附加價值高、市場前景廣闊。2016年7月，中利電子成為中利集團的控股子公司，亦成為公司業績增長的重要來源之一。

    財務數據顯示，2017年和2018年1-9月，中利電子營業收入分別為14.69億元和7.17億元，凈利潤分別為1.63億元和4288.52萬元。中利集團解釋稱，2018年1-9月凈利潤顯著低于2017年全年凈利潤金額，主要是中利電子經營業務具有較強的季節性，產品的銷售供貨一般集中在當年第四季度。

    根據資產評估報告，中利電子股東全部權益價值評估值為24.16億元，較賬面凈資產4.56億元評估增值19.6億元，增值率為430%。本次非公開發行股票涉及收購中利電子49.14%股權，其對應的估值為11.87億元，交易雙方協商作價11.79億元。

    中利集團表示，本次非公開發行股票完成后，中利電子成為中利集團的全資子公司，有利于進一步增強中利集團對中利電子的管控力度，提升上市公司的決策效率和整體管理效率，確保資源和技術的有效整合及重點項目的順利推進。

    記者注意到，中利集團作為一家從事光伏新能源業務、特種電纜及新材料業務、光通信業務和特種通訊設備等業務的企業集團，近年來業績總體保持增長態勢。目前公司計劃在現有產業板塊做優做強的基礎上，持續加大對新能源動力電池等新領域的投入，積極推動企業的業務延伸和產業升級。中利集團預計，公司的營業收入規模將持續增長，其流動資金的需求將進一步增加。

    公司擬用5億元募資補充流動資金。中利集團介紹稱，公司資產負債率高于行業平均水平，且財務費用金額一直處于較高水平。截至2018年9月30日，公司的資產負債率為67.62%，而公司所屬的線纜部件及其他行業（申萬行業分類）和光伏設備行業（申萬行業分類）的平均資產負債率分別約為42.82%和53.81%，公司資產負債率高于行業平均水平。

    最近三年一期，公司財務費用金額一直處于較高水平，2015年度、2016年度、2017年度及2018年1-9月，公司財務費用分別為5.2億元、5.24億元、8.42億元及6.04億元，而同期公司利潤總額分別為5.26億元、9241.29萬元、3.84億元及8008.8萬元，較高的財務費用大幅降低了公司的盈利能力。

    中利集團表示，通過利用本次非公開發行股票募集資金補充流動資金，將有助于提升公司償債能力和抗風險能力，優化公司資本結構，提高公司盈利能力，為未來業務持續發展奠定基礎。