6月5日，證券時報·e公司記者從美國證券交易委員會（簡稱“SEC”）獲悉，SEC將對一位舉報者提供近5000萬美元（折合人民幣約3.57億元）的獎勵，該舉報者對一家公司的違法行為提供了詳細(xì)的一手資料。

    從2012年發(fā)出第一筆“舉報人獎金”開始，SEC已向83位舉報者頒發(fā)了超過5億美元的款項。

    實際上，在我國也有舉報人獎勵制度。今年3月開始實行的新證券法，明確規(guī)定了有獎舉報制度的相關(guān)內(nèi)容。目前，我國對于證券違法舉報人的獎金最高為不超30萬元，與動輒高達(dá)數(shù)億元的違法金額相比，顯得微不足道，影響了舉報人向監(jiān)管機構(gòu)提供信息的積極性。

    因此，建議我國加大對證券違法行為罰款力度的同時，對舉報人的獎勵金額也相應(yīng)提高，健全對舉報人的身份保密的相關(guān)規(guī)定。此外，還應(yīng)完善有關(guān)投資者訴訟的措施和法律，當(dāng)上市公司造假時，如果投資者明確可以追回全部損失，甚至獲得額外賠償?shù)脑挘@將使普通投資者和舉報人站在同一戰(zhàn)線，提高群眾對于資本市場違法行為的監(jiān)督性。

    舉報人

    獲獎勵5000萬美元

    6月5日，證券時報·e公司記者從SEC獲悉，SEC將對一位舉報者提供近5000萬美元的獎勵，該舉報者對一家公司的違法行為提供了詳細(xì)的第一手資料，從而成功地實施了執(zhí)法行動，使受害投資者追回了巨額資金。這是舉報人計劃開始施行后，個人獲得獎勵金額最高的一次。此前該項目對個人發(fā)出的最高獎金是在2008年頒發(fā)的3900萬美元。

    SEC舉報辦公室主管JaneNorberg表示：“該獎項發(fā)出后，SEC授予舉報人的獎勵總額就超過5億美元，其中僅在本財政年度就超過1億美元。舉報人計劃已被證明是打擊欺詐和保護(hù)投資者的重要工具。”

    為打擊證券犯罪，SEC在2011年啟動舉報人計劃（whistleblowerprogram），對提供及時、關(guān)鍵且有效證據(jù)的舉報人進(jìn)行獎勵。從2012年發(fā)出第一筆獎金開始，SEC已向83位個人頒發(fā)了超過5億美元的款項。獎勵的款項來自投資者保護(hù)基金，該基金的資金來源則為SEC對違法者的罰款。當(dāng)罰款金額超過一百萬美元時，舉報人獲得的獎勵可占該案罰款金額的10%至30%。

    JaneNorberg表示：“我們希望這些獎金可以鼓勵人們?yōu)镾EC提供高質(zhì)量的舉報信息，監(jiān)督我們未注意到的證券違法行為。”

    中國有獎舉報制度待完善

    實際上，在我國也有證券市場違法行為舉報的獎金，雖然金額上不如美國獎勵得如此“壯觀”，但是也有明確的規(guī)定和發(fā)放獎金的實踐。

    在今年3月開始實行的新《證券法》中，第176條規(guī)定了有獎舉報制度的相關(guān)內(nèi)容，這是有獎舉報制度首次上升到證券法層面。目前，我國對于證券違法舉報人的獎金最高為不超過30萬元，與動輒高達(dá)數(shù)億元的證券違法標(biāo)的金額相比，就顯得微不足道。

    另一方面，“吹哨人”也擔(dān)心被違法主體和“韭菜們”打擊報復(fù)。2019年6月，在康得新股東大會上，突然有股民指責(zé)出席股東會的某記者采寫康得新負(fù)面報道太多，部分股民開始附和并大聲指責(zé)該記者，還有股民拍桌子并試圖圍攻該記者，聲稱記者的報道讓其“傾家蕩產(chǎn)”。股東大會現(xiàn)場一度出現(xiàn)混亂，保安人員進(jìn)場。不久后，康得新造假“實錘”落地，2019年7月5日，證監(jiān)會公告稱，2015年-2018年期間，康得新通過虛構(gòu)銷售業(yè)務(wù)等方式虛增營業(yè)收入，累計虛增利潤119億元。

    但是，康得新的部分不理智投資者還未清醒過來，開始“人肉”客觀報道康得新造假事件的記者，打電話恐嚇威脅，發(fā)信息進(jìn)行謾罵。

    此外，調(diào)查上市公司違法行為還要花費大量人力、物力、財力，所以當(dāng)“吹哨人”舉報成功后的獎金與舉報所帶來的風(fēng)險并不相匹配時，會極大影響舉報人的熱情。