本報記者 張歆 姜楠

    為貫徹證券法公司債券實施注冊制的相關要求，落實國務院和中國證監(jiān)會的整體工作部署，滬深交易所梳理整合現(xiàn)行規(guī)則，優(yōu)化體系架構，精簡監(jiān)管要求，夯實全面深化資本市場改革的制度基礎。

    上交所發(fā)布《上海證券交易所公司債券發(fā)行上市審核規(guī)則適用指引第1號——申請文件及編制》和《上海證券交易所公司債券發(fā)行上市審核規(guī)則適用指引第2號——特定品種公司債券》（以下分別簡稱《申請文件及編制指引》和《特定債券品種指引》）兩項規(guī)則，標志著上交所健全優(yōu)化公司債券注冊制發(fā)行上市審核規(guī)則體系的工作取得階段性成效。

    上交所本次制定的兩項規(guī)則適用指引主要明確注冊制實施后公司債券發(fā)行上市審核標準及信息披露要求，對市場主體行為有較強的規(guī)范和指導意義。《申請文件及編制指引》主要明確公司債券申請文件編制過程中的信息披露和中介機構核查要求，總體沿用原申請文件及編制預審核指南的內容，并根據(jù)《證券法》修訂內容、注冊制要求以及相關監(jiān)管實踐進行修訂、完善和細化。《特定債券品種指引》主要規(guī)范附帶特殊條款或服務國家戰(zhàn)略的特定債券品種的相關實施安排，包括短期公司債、可續(xù)期債、綠債、扶貧債、雙創(chuàng)債、紓困債等6個特定債券品種監(jiān)管標準、信息披露及核查要求，后續(xù)將根據(jù)市場發(fā)展情況不定期進行修訂，或新增其他特定債券品種相關要求。

    深交所發(fā)布《深圳證券交易所公司債券創(chuàng)新品種業(yè)務指引第1號——綠色公司債券》《深圳證券交易所公司債券創(chuàng)新品種業(yè)務指引第2號——可續(xù)期公司債券》《深圳證券交易所公司債券創(chuàng)新品種業(yè)務指引第3號——扶貧專項公司債券》《深圳證券交易所公司債券創(chuàng)新品種業(yè)務指引第4號——紓困專項公司債券》《深圳證券交易所公司債券創(chuàng)新品種業(yè)務指引第5號——短期公司債券》（以下簡稱《創(chuàng)新品種指引》），對原涉及公司債券創(chuàng)新品種業(yè)務的通知、指南、問答等業(yè)務規(guī)則和文件進行集中清理、優(yōu)化整合，將具有長期指導規(guī)范意義且條件成熟的內容上升為本所相關業(yè)務規(guī)則，力行打造簡明清晰的公司債券創(chuàng)新產品序列規(guī)則體系。《創(chuàng)新品種指引》自發(fā)布之日起施行。

    深交所本次發(fā)布《創(chuàng)新品種指引》具有如下特點，一是縮減規(guī)則層級。通過發(fā)布創(chuàng)新品種指引，廢止相關零散低層級的創(chuàng)新產品通知、指南、問題解答等，構建簡明高效的規(guī)則體系。二是實現(xiàn)歸并整合。創(chuàng)新品種指引對各項創(chuàng)新品種監(jiān)管政策進行了橫向歸并，減少規(guī)則數(shù)量，標志著以一般公司債券為基本品種，以若干含有特殊屬性的公司債券為特色品種的產品序列和規(guī)則體系已初步形成。三是提升監(jiān)管溫度。將綠色、可續(xù)期、短期、紓困、扶貧等創(chuàng)新產品信息披露要求納入創(chuàng)新品種指引，為各項子規(guī)則統(tǒng)一編號，方便市場主體識別和查詢，為市場主體提供更有溫度的監(jiān)管服務。四是穩(wěn)定市場預期。本次批量發(fā)布的創(chuàng)新品種指引明確了五類創(chuàng)新產品特殊發(fā)行條件和申報材料要求，增強審核監(jiān)管透明度。